Как рассчитать коэффициент абсолютной ликвидности?

Возможность любого предприятия оплачивать свои счета можно оценить методом анализа документов бухгалтерской отчетности.

Ликвидность – термин, характеризующий свойство активов предприятия. Ликвидные активы могут быть быстро реализованы по рыночной цене и обращены в деньги. Если это товар, то это означает скорость его продажи по номинальной цене. Абсолютной ликвидностью обладают только деньги.

Существует также ликвидность предприятия, под которой понимается его платежеспособность перед другими субъектами. Она определяет, как быстро компания способна погашать задолженность при помощи оборотных средств.

Активы и пассивы

При проведении финансового анализа необходимо проанализировать имеющиеся активы и пассивы предприятия.

Активы по степени ликвидности подразделяются:

• высоколиквидные – наличность предприятия и ценные бумаги (А1);
• ликвидные – дебиторская задолженность за отгруженный товар, которая будет возвращена в короткие сроки (А2);
• низколиквидные – вложения средств на долгий срок, запасы товаров, производство, которое не завершено (А3);
• неликвидные – активы вне оборота (А4).

Пассивы организации также можно подразделить на группы:

• срочные – долги кредиторам (П1);
• в меру срочные – ссуды, которые нужно вернуть в пределах одного года (А2);
• несрочные – кредиты и займы на долгий срок (А3);
• постоянные – капитал и финансовые резервы (А4).

Коэффициенты ликвидности

Ликвидность предприятия рассчитывается на основе определенных инструментов, которыми являются коэффициенты ликвидности. Коэффициент текущей ликвидности используют инвесторы, быстрой – кредиторы, а абсолютной – поставщики для уточнения возможности предприятия расплатиться по своим обязательствам.

Способность компании погасить задолженность оборотными активами называется текущей ликвидностью. Вычисляется так:

• К=А1+А2+А3/П1+П2

Значение коэффициента меньше единицы означает полную неплатежеспособность.

Коэффициент быстрой ликвидности схож с предыдущим показателем, но здесь не учитываются товарные запасы. Формула для расчета:

• К=А1+А2/П1+П2

Он говорит о том, что если невозможна быстрая реализация товаров, как быстро предприятие рассчитается по своим обязательствам.

Если денежные средства и вложения на короткий срок отнести к краткосрочным обязательствам, то получится коэффициент абсолютной ликвидности. Формула его вычисления такая:

• K=A1/Π1+Π2

Основное отличие между этими показателями в том, что коэффициенты текущей и быстрой ликвидности характеризуют платежеспособность организации в среднесрочном и долгосрочном периодах, а абсолютный показатель – в краткосрочном.

Рекомендуемое значение, выводы

Необходимо стремиться к норме коэффициента абсолютной ликвидности не менее 0,2, что означает возможность ежедневной выплаты 20% кредиторам. Это часть краткосрочных обязательств, которые будут возвращены в ближайшее время за счет имеющейся наличности.

Встречаются ситуации, когда значение коэффициента доходило до 0,5, что выше нормы. Это может говорить о том, что у предприятия неожиданно появилось много свободной наличности на счетах, которая почему-то не используется в процессе производства. Поэтому завышенное значение не говорит об очень хорошей платежеспособности фирмы.

При анализе показателя нужно хорошо знать, как именно влияет специфика отрасли на уровень платежеспособности. Здесь многое зависит от скорости оборотов текущих активов и обязательств.

Коэффициент растет, когда уменьшаются обязательства перед другими предприятиями в коротком периоде, запасы и внеоборотные активы и увеличивается долгосрочное финансирование предприятия. Но это не всегда влияет на платежеспособность.

Стоит рассматривать и объемы реализации и производства продукции, от которых напрямую зависят текущие пассивы. Если объемы стабильны или постоянно растут, то долговые обязательства в любом случае будут погашены, и созданы новые, ведь этот процесс непрерывный.

Поэтому данные коэффициенты лучше применять либо на начальном этапе существования предприятия, либо при его ликвидации.

Подробнее о том, что можно узнать исходя из данного показателя, смотрите на следующем видео:

Расчет по балансу

В балансе активам и пассивам присваиваются коды. Если имеется заполненный баланс предприятия за определенный период, можно с легкостью просчитать коэффициент, используя показатели со следующими кодами:

• К=(1240 + 1250)/(1520 + 1510 + 1550)

Итак, в код 1240 входят вложения средств в пределах одного года. К ним относятся ценные бумаги, долговые обязательства других предприятий. Код 1250 – деньги, в том числе в кассе, на расчетных счетах, переводы. 1510 – это займы, 1520 – кредиторская задолженность, к коду 1550 в балансе относятся прочие обязательства.